Гендиректор НПФ Сбербанка Александр Зарецкий о назревших тактических изменениях в системе негосударственного пенсионного обеспечения. Россия переживает бум частного инвестирования: бьет рекорды количество открытых индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС), появляются все новые сервисы для инвестиций и управления сбережениями.
Но сегмент добровольных пенсионных накоплений наши соотечественники обходят стороной. Между тем тактические реформы позволили бы отрасли не выживать, а нормально развиваться. Казалось бы, актуальность пенсионного вопроса должна стимулировать предложение и спрос на добровольные пенсии. Однако этого пока не произошло.
В последние пять лет количество граждан, которые делают дополнительные отчисления на будущую пенсию, колеблется в пределах 6 млн человек – т. е. чуть больше 10% от числа работающих россиян. Это крайне низкий показатель. 90% рынка составляют корпоративные пенсионные программы. Значительная часть работающих граждан, включая растущий сегмент самозанятых, этими услугами не охвачена.
Программа «Статус» с Екатериной Шульман и Максимом Курниковым | 11.07.2023
Почему это происходит? На мой взгляд, есть несколько факторов, объясняющих эту ситуацию. Может показаться, что самый главный из них – отсутствие у россиян свободных средств, низкий доход и невозможность откладывать что-то еще и на пенсию. На самом деле это не совсем так.
Большинство действительно не может себе позволить инвестировать крупные суммы, но индивидуальные пенсионные планы хороши как раз тем, что размер ежемесячного взноса здесь может начинаться с 500 руб. Такие накопления доступны многим: регулярно сберегать 500–1000 руб. в месяц тяжело только тем, у кого зарплата не превышает 20 000 руб.
Но для них самостоятельные пенсионные накопления в принципе не имеют особого смысла – государственная пенсия и так заместит 80% их трудового заработка. Гораздо больше на слабое развитие сегмента негосударственного пенсионного обеспечения (НПО) влияют другие факторы. Во-первых, добровольные пенсии – это долгосрочная услуга.
Поэтому они, наверное, самая сложная на финансовом рынке услуга с точки зрения продвижения. Типичный контракт предполагает регулярные сбережения на период до достижения пенсионного возраста с последующей выплатой пенсии. Фактически пенсионная программа действует всю жизнь.
Чтобы убедить человека открыть такую программу, нужны профессиональные финансовые консультанты, а также серьезные стимулы, прежде всего налоговые, и современные продуктовые решения. Во-вторых, у пенсионного бизнеса низкая маржинальность.
С 2014 г. большинство НПФ акционировались и живут по законам коммерческих организаций, а продвижение добровольных пенсий требует значительных инвестиций в дистрибуцию. Сегодня в России сложилась парадоксальная ситуация, когда маржинальность добровольных программ в силу закона меньше, чем обязательных.
Если по обязательному пенсионному страхованию (ОПС) у фондов есть два источника прибыли – постоянная плата за управление активами (процент от стоимости активов) и переменная (часть инвестиционного дохода), то по НПО – только часть зарабатываемого инвестиционного дохода. На смежном страховом рынке, для примера, ситуация обратная: тарифы по ОСАГО жестко регулируются законодательством, а в добровольном каско страховщики могут гибко подходить к ценообразованию.
Секрет ПФР раскрыт! Эта справка удвоит вам пенсию! СРОЧНО!
Такое положение в НПО становится критическим в ситуации значительного снижения процентных ставок на рынке: пенсионная отрасль не представляет серьезного интереса для новых инвесторов. В-третьих, развитию добровольного пенсионного страхования мешает отсутствие существенных налоговых стимулов.
Сейчас участники пенсионных программ могут воспользоваться только социальным налоговым вычетом, это максимум 120 000 руб. в год (причем сюда входят также затраты на страхование, медицину и образование). Для сравнения – для ИИС налоговый вычет составляет до 400 000 руб. за год.
Фактически социальная льгота для широких слоев населения в 4 раза меньше инвестиционной льготы для узкой прослойки обеспеченных россиян. Мировая практика показывает обратное. В большинстве стран ОЭСР соотношение современной стоимости льгот и современной стоимости пенсионных взносов составляет 25–50%, в России – менее 10%.
И, наконец, еще одна причина отсутствия роста спроса в сегменте НПО – это слишком жесткие рамки пенсионных программ. Законодательство накладывает жесткие ограничения в плане сроков и вариантов выплат как на программы ОПС, так и на программы НПО, что с учетом добровольности последних кажется нелогичным.
Практика показывает, что кто-то готов выйти на пенсию в 55 лет или даже раньше при наличии достаточных накоплений, а кто-то хочет работать до 70 лет. Логично, чтобы, заключая пенсионный договор, человек сам определял, в каком возрасте он планирует использовать свои накопления.
Также для программ НПО нужно продумать максимально широкое разнообразие аннуитетных выплат – ежемесячные, пожизненные, с гарантированным периодом, варианты супружеской пенсии и др. Такая практика уже есть во многих странах. Кроме того, пенсионным фондам необходимо уйти от монопродуктовой бизнес-модели.
Фактически в арсенале НПФ сейчас только два продукта – индивидуальные и корпоративные программы. В отличие от других финансовых институтов пенсионные фонды ограничены законодательством и не могут расширять свою продуктовую линейку смежными услугами и сервисами, такими как страхование, медицина и т. д., что делает их менее привлекательными в сравнении с другими финансовыми услугами.
На мой взгляд, чтобы сегодня дать серьезный толчок к развитию НПО, необходимо срочное реформирование отрасли по нескольким направлениям. Первое – нужно расширить понятие негосударственной пенсии в рамках НПО, включив в пенсионные продукты НПФ услуги, которые оказывают внешние поставщики (страховые, патронажные и т. п.).
Второе – убрать в законодательстве ограничение по выплатам исключительно после наступления пенсионных оснований и дать возможность получать пенсионные выплаты при наступлении предпенсионного возраста, а также получать полностью или частично накопления досрочно для покупки недвижимости, лечения критических заболеваний, а также в случае наступления инвалидности – без штрафов и налоговых последствий. Третье – необходимо распространить порядок вознаграждения НПФ, действующий в рамках ОПС, на деятельность НПФ по НПО и ввести постоянную и переменную части вознаграждения.
И, наконец, четвертое – нужно ввести понятие «пенсионный налоговый вычет» по НПО в размере 400 000 руб. в отдельную статью Налогового кодекса (219.2) «Пенсионные налоговые вычеты», чтобы отделить налоговый вычет по пенсионному обеспечению от других категорий расходов. Вместе с этим надо исключить из налогооблагаемой базы по НДФЛ негосударственные пенсии участников по договорам НПО, если договор был заключен в пользу членов семьи.
Это, на мой взгляд, важный, но, возможно, не полный список изменений, которые уже давно назрели и разделяются большинством участников рынка. Сейчас, когда стратегические решения откладываются, нужны срочные тактические действия. Как говорилось в старом советском анекдоте, в процессе перехода от прошлого к будущему кормить никто не обещал. И если этот период затянулся, то пищу нужно искать самим. Автор — генеральный директор НПФ Сбербанка Александр Зарецкий.
Согласие на обработку персональных данных для посетителей сайта
Продолжая работу на сайте, я выражаю свое согласие АО «НПФ Сбербанка» (адрес: 115162, г. Москва, ст. м. Шаболовская, ул. Шаболовка, д. 31Г, 4 подъезд, 3 этаж) на автоматизированную обработку моих персональных данных (файлы cookie, сведения о действиях пользователя на сайте, сведения об оборудовании пользователя, дата и время сессии), в т.ч. с использованием метрических программ Яндекс.Метрика, Rambler с совершением действий: сбор, запись, систематизация, накопление, хранение, уточнение (обновление, изменение), извлечение, использование, обезличивание, блокирование, удаление, уничтожение, передача (предоставление, доступ) партнёрам ПАО Сбербанк, предоставляющим сервис по указанным метрическим программам. Обработка персональных данных осуществляется в целях улучшения работы сайта, совершенствования продуктов и услуг АО «НПФ Сбербанка».
Настоящее согласие действует с момента его предоставления и в течение всего периода использования сайта.
В случае отказа от обработки персональных данных метрическими программами я проинформирован о необходимости прекратить использование сайта или отключить файлы cookie в настройках браузера.
Условия и принципы обработки персональных данных в соответствии с GDPR*
- — клиентами, потенциальными клиентами, их родственниками или представителями;
- — контрагентами и партнерами (как существующими, так и потенциальными);
- — сотрудниками (включая их родственников) и соискателями.
Какой принцип работы программы добровольных сбережений: каким может быть доход от инвестиций?
Путин подписал закон о программе долгосрочных сбережений
Президент России Владимир Путин подписал закон о запуске программы долгосрочных сбережений, следует из опубликованного на официальном портале правовой информации документа.
Если у вас возникнут вопросы, можете бесплатно проконсультироваться позвонив по телефонам:
8(800) 200-46-92 – Москва; 8(800) 600-64-68 – Бесплатный звонок по всей России
Согласно новому правилу, предлагается заключать специальный договор с негосударственным пенсионным фондом (НПФ), который будет инвестировать либо собственные средства людей, либо ранее сформированные пенсионные накопления в интересах клиента на «принципах доходности и безубыточности».
Подготовкой инициативы занимались Министерство финансов и Банк России. Ее целью является не только формирование дополнительного дохода россиян после выхода на пенсию, но и создание финансовой «подушки безопасности». Кроме того, программа включает софинансирование накоплений государством в течение первых трех лет, но не более 36 000 руб. ежегодно.
Предусмотрен и специальный налоговый вычет (до 52 000 руб. ежегодно при уплате взносов до 400 000 руб.). Средства, которые находятся на счетах НПФ, будут застрахованы на сумму в 2,8 млн руб. Помимо этого средства на дополнительные периодические выплаты можно будет использовать спустя 15 лет после заключения договора или при достижении возраста 55 лет (женщины) и 60 лет (мужчины) – согласно прошлым границам пенсионного возраста. Участие в программе возможно с 18 лет. Закон вступит в силу с января 2024 г.
Власти раскрыли условия программы добровольных сбережений на старость
Россияне получат от государства до ₽36 тыс в год по новой программе сбережений.
Коэффициент государственного софинансирования накоплений будет различаться в зависимости от доходов граждан, но объем поддержки не превысит 36 тыс. руб. в год. На эти цели направят резервы Соцфонда и средства ФНБ.
Власти раскрыли принципы софинансирования накоплений населения из бюджета в рамках готовящейся программы долгосрочных сбережений. Они были представлены на заседании Общественного совета ведомства при участии министра финансов Антона Силуанова, следует из презентации Минфина и Банка России (есть у РБК). Ранее об этом сообщили «Ведомости».
Принцип работы программы добровольных сбережений
Предполагается, что каждый участник программы сможет получить не более 36 тыс. руб. в год в качестве софинансирования от государства. Однако конкретный коэффициент при расчете поддержки будет зависеть от дохода гражданина.
Власти разделили потенциальных участников на три категории, для каждой из которых будет действовать своя формула расчета софинансирования:
- Среднемесячный доход до 80 тыс. руб. / Формула: 1 руб. государства на 1 руб. гражданина
В этом случае софинансирование будет рассчитываться в соотношении один к одному. Это значит, что для получения максимального размера поддержки гражданам с доходами до 80 тыс. руб. нужно будет внести в программу 36 тыс. руб. в год, и государство удвоит эту сумму.
- Среднемесячный доход в размере 80–150 тыс. руб. / Формула: 1 руб. государства на 2 руб. гражданина
Для граждан из этой категории соотношение будет чуть менее выгодным: чтобы получить максимальный объем софинансирования, за год они должны будут вложить 72 тыс. руб. в программу долгосрочных сбережений.
- Среднемесячный доход выше 150 тыс. руб. / Формула: 1 руб. государства на 4 руб. гражданина
Для наиболее обеспеченных россиян власти предусмотрели самый низкий коэффициент софинансирования. Чтобы получить со стороны государства поддержку в размере 36 тыс. руб., им необходимо будет направить на долгосрочные накопления как минимум 144 тыс. руб. в год.
Предполагается, что источником финансирования стимулирующих выплат станут резервные средства Социального фонда по обязательному пенсионному страхованию. По состоянию на конец 2022 года их объем превысил 200 млрд руб., из которых 180 млрд могут быть направлены на софинансирование долгосрочных сбережений, следует из материалов. Кроме того, источником станет Фонд национального благосостояния.
Если у вас возникнут вопросы, можете бесплатно проконсультироваться позвонив по телефонам:
8(800) 200-46-92 – Москва; 8(800) 600-64-68 – Бесплатный звонок по всей России
«Предполагается, что договор [об участии в программе] будет заключаться минимум на 15 лет.
При этом выплаты можно получить раньше: в случае достижения 55 лет женщинами и 60 лет мужчинами», — сообщил на заседании Общественного совета замминистра финансов Алексей Моисеев, следует из сообщения Минфина.
Таким образом, речь идет о старых границах пенсионного возраста (до его повышения, которое началось с 2019 года).
Помимо софинансирования в рамках программы долгосрочных сбережений россиянам предложат такие стимулы, как:
- ежегодный налоговый вычет в размере до 52 тыс. руб. (для его получения необходимо будет вложить 400 тыс. руб.),
- страхование накоплений на сумму до 2,8 млн руб. и возможность забрать средства без потери доходности в особых жизненных ситуациях.
При этом программа будет добровольной, гражданин будет иметь право продолжить формирование пенсионных накоплений в рамках действующей социальной системы.
Как ранее сообщал Минфин, долгосрочные сбережения граждан будут инвестироваться в ОФЗ, инфраструктурные облигации, корпоративные облигации и прочие ценные бумаги.
Президент Владимир Путин поручил запустить новую программу с апреля 2023 года.
«Везде в мире важным источником инвестиционных ресурсов являются долгосрочные сбережения граждан. И у нас также нужно стимулировать их приток в сферу инвестиций», — сказал он.
Страхование пенсионных накоплений увеличат до 2,8 млн с мая 2023 года
Законопроект об увеличении страхования пенсионных накоплений до 2,8 млн рублей заработает с мая этого года, рассказал «Известиям» глава комитета Госдумы по финрынку Анатолий Аксаков. Рассмотреть в первом чтении документ планируют до конца марта. В ЦБ полагают, что изменения повысят доверие к системе, в которой уже участвует 6 млн человек, и привлекут туда новых клиентов. Участники рынка также поддержали новацию. Однако за счет повышения страховых взносов итоговая доходность для клиентов может быть снижена.
Программа обеспечения
Законопроект об увеличении суммы страхового покрытия пенсионных накоплений до 2,8 млн рублей вступит в силу в мае этого года, сообщил «Известиям» глава комитета ГД по финрынку Анатолий Аксаков. Как отметил депутат, первое чтение состоится в последнюю неделю марта. Принять поправки планируют уже в апреле, добавил он.
Ранее президент Владимир Путин в послании Федеральному собранию поручил правительству и Центробанку внести в законодательство изменения для запуска программы долгосрочных сбережений до 1 апреля. Она включит в себя несколько законопроектов. Первый подразумевает установление максимальной суммы страховки пенсионных накоплений в 2,8 млн. Также программа стимулирования таких сбережений предусматривает софинансирование государством добровольных взносов (до 36 тыс. в год) и увеличение налогового вычета за них (до 52 тыс. в год).
Изначально лимит по страхованию пенсионных накоплений должен был составить 1,4 млн рублей. Однако президент предложил его удвоить.
— Необходимо гарантировать сохранность вложений граждан в добровольные пенсионные накопления. Здесь должен быть такой же механизм, как в системе страхования банковских вкладов. Напомню, такие вклады граждан в объеме до 1,4 млн рублей застрахованы государством и их возврат гарантирован. Для добровольных пенсионных накоплений предлагаю установить вдвое большую сумму — до 2,8 млн рублей, — отметил Владимир Путин в послании Федеральному собранию.
В пояснительной записке к законопроекту о страховом покрытии («Известия» с ним ознакомились) сказано, что по итогам 2022 года в систему негосударственного пенсионного обеспечения (НПО) входило более 6,2 млн человек. Согласно документу, необходимость увеличения порога в два раза объясняется долгосрочным характером инвестиций таких средств.
С введением системы гарантирования участники НПО станут более уверенными в сохранности своих пенсионных средств, рассказали «Известиям» в пресс-службе Центробанка. Там добавили: также это будет способствовать привлечению новых клиентов и доверия к пенсионной системе. В свою очередь, развитие сферы позволит сформировать в портфелях негосударственных пенсионных фондов (НПФ) долгосрочные инвестиционные ресурсы для национальной экономики, подчеркнули в регуляторе.
Есть нюансы
На рынке изменения поддерживают. Увеличение страховой суммы повысит гарантию безопасности инвестиций граждан, уверен президент Национальной ассоциации негосударственных пенсионных фондов (НАПФ) Сергей Беляков. Кроме того, по его словам, такие фонды — одни из крупнейших институциональных инвесторов в промышленность и финансовый сектор страны, что особенно актуально при ограниченности внешних источников.
Для россиян пенсионный план — это хорошая инвестиция в будущее, отметила председатель совета директоров НПФ «Будущее» Галина Морозова. Она позволит увеличить денежные поступления после окончания трудовой деятельности. Система становится более привлекательной с учетом большого количества положительных изменений, таких как повышение гарантированной суммы возмещения, модернизация налоговых льгот и появление новых опций в продуктах, подчеркнула она.
— На сегодня сумма в 2,8 млн полностью покроет сбережения более чем 95% участников системы НПО. Стоит также учитывать, что размер страхования пенсионных средств станет в два раза выше, чем сумма покрытия депозитов, что сделает НПО выгодным дополнением к хранению крупных сбережений в банках. Кроме того, эти средства можно получить в любой момент при возникновении непредвиденных ситуаций или передать по наследству, — рассказали в «ВТБ Пенсионный фонд».
Если у вас возникнут вопросы, можете бесплатно проконсультироваться позвонив по телефонам:
8(800) 200-46-92 – Москва; 8(800) 600-64-68 – Бесплатный звонок по всей России
Новшество позволит кратно увеличить количество клиентов негосударственных фондов на горизонте 5–10 лет и, следовательно, способствовать росту объема долгосрочных сбережений граждан, полагают в СберНПФ.
При этом необходимо понимать, что расширение объема покрытия предполагает увеличение взносов в Агентство по страхованию вкладов (АСВ), а значит, снижение доходности и начислений на счета клиентов по НПО, объяснил «Известиям» источник на пенсионном рынке. Он добавил: кроме того, выплаты из АСВ предполагаются только в случае банкротства НПФ, что с учетом жесткого регулирования отрасли и продолжающейся ее консолидации — событие маловероятное.
— Следующим важным шагом для роста привлекательности программ может стать увеличение максимальной суммы пенсионных взносов, с которой можно получить социальный налоговый вычет, — отметил коммерческий директор НПФ «Открытие» Егор Шкерин.
Он напомнил, что сегодня она составляет 120 тыс. рублей в год в совокупности с другими расходами на страхование жизни, обучение и лечение.
Источник: sobes-inform.ru
Госдума приняла законы о гарантировании прав участников добровольных пенсионных программ
МОСКВА, 15 дек — ПРАЙМ. Депутаты Госдумы в четверг приняли ряд законов, согласно которым в России с нового года начнет действовать система гарантирования прав граждан, участвующих в добровольных пенсионных программах.
Депутаты Госдуму в четверг приняли ряд законов, согласно которому в России с нового года начнет действовать система гарантирования прав граждан, участвующих в добровольных пенсионных программах.
Система будет функционировать на базе АСВ по той же схеме, которая действует для страхования банковских вкладов. Гарантии будут действовать для участников негосударственных пенсионных фондов.Как ожидается, система позволят защитить права граждан, которые ожидают или уже получают негосударственную пенсию.
Гарантийным случаем будет считаться аннулирование лицензии НПФ или банкротство организации. В этом случае участник системы гарантирования или его правопреемник получит компенсацию из фонда гарантирования пенсионных резервов, который будет формироваться в том числе за счет взносов НПФ.
Возмещение можно будет перевести в другой фонд. В период накопления россиянам гарантируется остаток средств, лежащий на именном пенсионном счете, но не более 1,4 миллиона рублей. После выхода на пенсию выплата будет гарантироваться в размере, выплачиваемом на дату наступления гарантийного случая, но не свыше двукратной социальной пенсии по старости.
Другие документы регулируют особенности банкротства НПФ и функций АСВ в данном процессе.
Источник: 1prime.ru